Akcijas
- NVIDIA Corporation
Neraugoties uz visu, kas pēdējā laikā notiek pasaules politikā, interese par mākslīgo intelektu investoru vidū saglabājas stabila. Arī Swedbank klienti nav izņēmums. Tieši tāpēc pirmo vietu visaktīvāk tirgoto akciju sarakstā 2024. gadā decembrī – 2025. gada februārī joprojām ieņem “NVIDIA Corporation” akcijas. Tas notiek pat apstākļos, kad ASV tehnoloģiju kompāniju akciju segments piedzīvo diezgan lielas svārstības, šī gada janvāra sākumā kompānijas akcijas cenai sasniedzot jaunu vēsturisko maksimumu (149,43 USD) un ASV prezidentam Trampam stājoties amatā 20. janvārī. Februārī kompānija paziņoja IV ceturkšņa finanšu rezultātus, kas izrādījās labāki, nekā bija gaidīts, apgrozījumam pieaugot par 12% salīdzinājumā ar iepriekšējo ceturksnī un par 78% salīdzinājumā ar 2023. gada IV ceturksni. Tīrā peļņa pieauga par 14%, salīdzinot ar iepriekšējo ceturksni, un par 82%, salīdzinot ar gadu iepriekš. Tomēr investorus uztrauc fakts, ka kompānijas izaugsmes tempi sāk mazināties, bruto rentabilitātes maržai samazinoties no 76% līdz 73%. Un tieši šīs paaugstinātās gaidas izrādījās svarīgākas par kopumā izcilo finanšu sniegumu, kompānijas akcijas cenai nokrītoties par 8% vienas dienas laikā. Var secināt, ka investori sagaida no mākslīgā intelekta jomas vēl labākus rezultātus. Pēdējā gada laikā tās akcijas cena palielinājās par 58%, nokrītoties par 10% kopš iepriekšējā gada decembra sākuma. - Rigetti Computing Inc.
Otrajā vietā popularitātes ziņa mūsu klientu vidū ierindojas “Rigetti Computing” akcijas. Šī nelielā kompānija, kurā strādā 134 cilvēki, darbojas kvantu datorikas jomā. Šajā jomā pēdējā laikā ir vērojama diezgan liela aktivitāte, kas atkal ir saistīta ar investoru gaidām attiecībā uz šīs nozares potenciālu. Kvantu datorus mēģina radīt jau vairāk nekā 40 gadus, tomēr to perspektīvas saglabājas diezgan nenoteiktas. “NVIDIA Corporation” prezidents vēl nesen izteicās, ka kvantu datoru izstrādei vēl būs vajadzīgi 15–30 gadi. Tomēr ažiotāžu izraisīja viens no “Microsoft” vadītāja paziņojumiem, ka izrāvienu varētu panākt jau pēc pāris gadiem. Rezultātā kvantu datorikas jomā strādājošo kompāniju akcijas, tostarp arī “Rigetti Computing” akcijas, piedzīvoja cenu sprādzienu, pieaugot vairāk nekā 15 reizes 1,5 mēneša laikā un pēc tam koriģējoties par 58%. Tomēr jābrīdina, ka pagaidām kompānijas finanšu rezultāti ir ļoti pieticīgi, tās 2024. gada apgrozījumam sasniedzot tikai 11 milj. USD un tīrajiem zaudējumiem – 61 milj. USD, kamēr tirgus kapitalizācija jau pārsniedz 2 mljrd. USD. Pēdējā gada laikā tās akcijas cena palielinājās par 350%, pieaugot par 180% 2024. gada decembrī – 2025. gada februārī. - Tesla Inc.
Swedbank klienti turpina aktīvi tirgot arī elektromobiļu ražotāja “Tesla” akcijas, tām ieņemot trešo vietu popularitātes ziņā pēdējo trīs mēnešu laikā. Tas notiek, neraugoties uz to, ka “Tesla” galveno akcionāru Īlonu Masku arvien vairāk var uzskatīt drīzāk par politiķi, nevis uzņēmēju, viņam kļūstot par ASV Valsts efektivitātes ministrijas vadītāju. Daži novērotāji norāda uz to, ka viņa politiskās aktivitātes un paustie viedokļi varētu negatīvi ietekmēt arī “Tesla” saimniecisko darbību un finanšu rezultātus. IV ceturkšņa rezultāti bija sliktāki, nekā tika gaidīts. Kopumā 2024. gadā “Tesla” tīrā peļņa nokritās par 23% un pārdoto elektromobiļu skaits arī samazinājās par 1%, salīdzinot ar 2023. gadu. Tas bija pirmais pārdoto elektromobiļu kritums kopš 2011. gada, dramatiski saasinoties konkurencei ar Ķīnas ražotājiem. Kompānijas akcijas cena bija ārkārtīgi svārstīga, decembra vidū sasniedzot jaunu vēsturisko maksimumu (479,86 USD). Tomēr šī gada sākumā tā piedzīvoja strauju korekciju kopā ar visu ASV tehnoloģisko sektoru. Pēdējā gada laikā kompānijas akcijas cena pieauga par 45%, tai samazinoties par 18% kopš iepriekšējā gada decembra sākuma. - Palantir Technologies Inc.
Par ceturto vispopulārāko akciju mūsu klientu vidū kļuva “Palantir Technologies Inc.” akcijas. Kompānija darbojas lielo datu analītikas jomā, izstrādājot programmatūru ne tikai lieliem korporatīvajiem klientiem, bet arī ASV izlūkdienestiem un Aizsardzības ministrijai. Ņemot vērā ģeopolitisko situāciju, investoru interese par līdzekļu ieguldīšanu aizsardzības jomā ir ļoti laba saprotama. Turklāt kompānija paziņoja 2024. gada IV rezultātus, kas bija labāki, nekā gaidīts, apgrozījumam pieaugot par 36% salīdzinājumā ar gadu iepriekš. Kopumā 2024. gadā apgrozījums palielinājās par 29% salīdzinājumā ar 2023. gadu, tīrajai peļņai augot par 117% tajā pašā laika periodā. Rezultātā kompānijas akcijas cena sasniedza jaunu vēsturisko maksimumu šī gada februārī (124,62 USD), tās tirgus kapitalizācijai pārsniedzot 200 mljrd. USD. Tomēr ir vēl viena nianse. Lieta ir tāda, ka “Palantir Technologies” galvenais akcionārs Pēters Tīls ir viens no lielākajiem ASV prezidenta Donalda Trampa atbalstītajiem ASV IT uzņēmēju vidū. Viņam ir arī cieši biznesa sakari ar Īlonu Masku, jo viņi abi bija vieni no galvenajiem maksājumu kompānijas “PayPal” dibinātājiem un akcionāriem. Līdz ar to investori, vērtējot kompānijas perspektīvas, ņem vērā ne tikai kompānijas finanšu rezultātus, bet arī tās politisko ietekmi. Pēdējā gada laikā “Palantir Technologies” akcijas cenas pieauga par 241%, tai palielinoties par 28% 2024. gada decembrī – 2025. gada februārī. - Nebius Group NV
Piektajā vietā popularitātes ziņā ierindojas Nīderlandē reģistrētās kompānijas “Nebius Group” akcijas. Tā izstrādā IT infrastruktūru un piedāvā pakalpojumus kompānijām, kas darbojas mākslīgā intelekta jomā. Tās apgrozījums sasniedza 118 milj. USD 2024. gadā (+462%, salīdzinot ar gadu iepriekš), tīrajiem zaudējumiem sasniedzot 283 milj. USD (-12%, salīdzinot ar gadu iepriekš). Tās tirgus kapitalizācija ir ap 7 mljrd. USD. Neraugoties uz šiem pieticīgajiem rezultātiem, kompānijas likvīdo aktīvu kopapjoms sasniedz gandrīz 2,5 mljrd. USD. Šo situāciju izskaidro fakts, ka “Nebius Group” lielākais īpašnieks ir Arkādijs Voložs, Krievijas IT giganta “Yandex” dibinātājs un bijušais galvenais akcionārs. Sākoties karam starp Krieviju un Ukrainu, viņš pameta amatu Krievijas “Yandex”, pārceļoties uz rietumiem un mēģinot uzsākt jaunu biznesu jaunos apstākļos. “Yandex” akciju tirdzniecība ASV “Nasdaq” biržā tika apturēta 2022. gada 28. februārī. Tā tika atjaunota 2024. gada 21. oktobrī, “Nebius Group” pārtraucot visas operācijas Krievijā un mainot kompānijas nosaukumu. Kopš 2024. gada 21. oktobra akcijas cena pieauga par 62%, palielinoties par 26% kopš iepriekšējā gada sākuma.
ETF
- iShares Core MSCI World UCITS ETF
Pēdējo trīs mēnešu laikā par vispopulārāko biržās tirgoto fondu Swedbank klientu vidū ir kļuvis “iShares Core MSCI World UCITS ETF”. Šis fonds atspoguļo “MSCI World Index” akciju indeksa dinamiku, tajā ietilpstot vislielākajām attīstīto valstu kompāniju akcijām. Tādējādi investoriem ir iespēja, veicot tikai vienu pirkumu, ieguldīt līdzekļus visslavenāko pasaules kompāniju akcijās. Ģeogrāfijas ziņā 71% no fonda ieguldījumiem veido ASV kompāniju akcijas, 5% – Japānas, 4% – Lielbritānijas, 3% – Kanādas, 3% – Šveices, 3% – Francijas, 2% – Vācijas, 2% – Austrālijas, 1% – Nīderlandes un 1% – Īrijas kompāniju akcijas. Fonda lielākos ieguldījumus veido “Apple” (5,1%), “NVIDIA”(4,1%), “Microsoft” (3,9%), “Amazon.com” (2,8%), “Alphabet” (2,7%), “Meta Platforms” (2,0%), “Broadcom”(1,2%), “Tesla” (1,1%) un “Eli Lilly” (1,0%) akcijas. Pēdējā gada laikā fonda daļas cena pieauga par 20%, tai paliekot nemainīgai pēdējo trīs mēnešu laikā. - Amundi MSCI India UCITS ETF
Otrajā vietā popularitātes ziņā ierindojas “Amundi MSCI India UCITS ETF”. Šis ETF nodrošina investoriem iespēju ieguldīt līdzekļus lielāko Indijas kompāniju akciju grozā, tam atspoguļojot “MSCI India Index”. Akciju indeksā ietilpst banku un finanšu kompāniju, industriālo konglomerātu, naftas un gāzes kompāniju, IT un telekomunikāciju kompāniju, kā arī autoražotāju akcijas. Ņemot vērā izcilo Indijas ekonomikas un akciju tirgus sniegumu pēdējos gados, investori arvien vairāk sāk pievērst uzmanību šim milzīgajam un augošajam tirgum, tai skaitā arī no savu investīciju portfeļu diversifikācijas viedokļa. Fonda lielākos ieguldījumus veido “HDFC Bank” (8,1%), “Reliance Industries” (6,1%), “ICICI Bank” (5,4%), “Infosys” (4,8%), “Bharti Airtel” (3,5%), “Tata Consultancy Services” (2,7%), “Mahindra & Mahindra” (2,2%), “Axis Bank” (2,0%), “Bajaj Finance” (2,0%) un “Larsen & Toubro” (1,8%) akcijas. Pēdējā gada laikā fonda daļas cena nokritās par 4%, samazinoties par 14% decembrī-februārī. Tas ir izskaidrojams ar to, ka pēdējo piecu gada laikā Indijas akciju tirgus pieauga par 84%, snieguma ziņā konkurējot ar ASV akciju tirgiem. - iShares Core S&P 500 UCITS ETF
Trešo vietu popularitātes ziņā mūsu klientu vidū ziemas mēnešu laikā ieņem “iShares Core S&P UCITS ETF”. Šis fonds ļauj investoriem ieguldīt līdzekļus ASV vislielāko kompāniju akciju grozā, tam atspoguļojot “Standard & Poor’s 500” akciju indeksa dinamiku. Tas ir diezgan populārs produkts tiem investoriem, kuri nevēlas veikt atsevišķu kompāniju finanšu analīzi, tā vietā ieguldot līdzekļus diversificētā akciju grozā. Fonda lielākos ieguldījumus veido “Apple” (7,3%), “Microsoft” (5,9%), “NVIDIA”(5,8%), “Amazon.com” (3,9%), “Alphabet” (3,7%), “Meta Platforms” (2,8%), “Berkshire Hathaway” (1,9%), “Broadcom” (1,8%) un “Tesla” (1,5%) akcijas. Pēdējā gada laikā fonda daļas cena rādīja labu sniegumu, pieaugot par 22%, bet tai samazinoties par 2% kopš decembra sākuma. - Vanguard S&P 500 UCITS ETF DISTRIBUTING
Ceturtajā vietā vispopulārāko biržās tirgoto fondu Swedbank klientu vidū ieņem vēl viens biržās tirgotais fonds, kas ļauj investoriem ieguldīt līdzekļus “Standard & Poor’s 500” indeksā, proti, ASV vislielāko kompāniju akciju grozā, tai skaitā arī EUR, tādējādi ļaujot ietaupīt laiku un līdzekļus atsevišķu kompāniju analīzei. Turklāt šis fonds reizi ceturksnī izmaksā dividendes. Fonda lielākos ieguldījumus veido “Apple” (7,0%), “Microsoft” (6,1%), “NVIDIA”(5,8%), “Alphabet”(4,2%), “Amazon.com” (4,3%), “Meta Platforms” (2,9%), “Tesla” (2,2%), “Broadcom” (2,0%) un “Berkshire Hathaway” (1,7%) akcijas. Pēdējā gada laikā fonda daļas cena rādīja labu sniegumu, pieaugot par 20%, bet tai samazinoties par 2% decembrī-februārī. - iShares USD High Yield Corp Bond UCITS ETF
Swedbank klienti turpina ieguldīt savus līdzekļus arī biržās tirgotajos obligāciju fondos, izmantojot daudz augstāku procentu likmju vidi un meklējot alternatīvu ieguldījumiem banku depozītos. Tieši tāpēc piekto vietu vispopulārāko fondu sarakstā ieņem “iShares USD High Yield Corp Bond UCITS ETF”. Šis fonds atspoguļo “Markit iBoxx USD Liquid High Yield Capped Index” obligāciju indeksa dinamiku, ļaujot investoriem ieguldīt līdzekļus likvīdu USD–denominēto augsta ienesīguma korporatīvo obligāciju grozā. Marta sākumā šajā grozā ietilpstošo korporatīvo obligāciju vidējais gada ienesīgums bija ap 6,2%, fondam izmaksājot dividendes reizi pusgadā. Ģeogrāfijas ziņā 86% no fonda ieguldījumiem veido ASV kompāniju izlaistās obligācijas, 4% – Kanādas, 3% – Nīderlandes, 2% – Lielbritānijas, 2% – Kaimanu Salu un 1% – Īrijas kompāniju obligācijas. Riska pakāpes ziņā 65% no fonda ieguldījumiem veido obligācijas, kuras izlaida kompānijas ar BB kredītreitingu (spekulatīvs līmenis), 27% – obligācijas, kuras izlaida kompānijas ar B kredītreitingu (spekulatīvs līmenis), 4% – obligācijas ar CCC kredītreitingu (augsti spekulatīvs līmenis) un 2% – obligācijas ar CC (augsti spekulatīvs līmenis). 30% obligāciju dzēšanas termiņš ir no 3 līdz 5 gadiem, 30% – no 1 līdz 3 gadiem, 20% – no 5 līdz 7 gadiem, 8% – no 7 līdz 10 gadiem un 10% dzēšanas termiņš pārsniedz 10 gadus. Fonds ir pietiekami diversificēts, nevienas korporatīvās obligācijas īpatsvaram nepārsniedzot 1,7% no tā kopapjoma. Pēdējā gada laikā fonda daļas cena palielinājās par 1%, tai pieaugot par 1% arī no iepriekšējā gada decembra sākuma.
Paziņojums par juridiskās atbildības ierobežojumu
Šis informatīvais pārskats ir mārketinga informācija, ko sagatavojusi “Swedbank” AS (Swedbank). Šeit izteiktie viedokļi var atšķirties no citu Swedbank Grupas uzņēmumu paustajiem viedokļiem. Pārskats ir balstīts uz publiski pieejamu informāciju, kas tiek uzskatīta par uzticamu un atspoguļo Swedbank izpratni par attiecīgo informāciju pārskata sagatavošanas brīdī, tomēr tā var mainīties tirgus apstākļu izmaiņu iespaidā. Pārskats ir sagatavots, izmantojot Swedbank darbinieku labākās prasmes, un pēc visas viņu rīcībā esošās informācijas šis pārskats ir pareizs un precīzs, taču ne Swedbank, ne arī kāds Swedbank Grupai piederošs uzņēmums, kā arī to vadītāji vai darbinieki nav atbildīgi par to, ka pārskatā minētie apstākļi izrādījušies nepareizi vai neprecīzi.
Šis pārskats ir tikai informatīvs. To nekādā ziņā nevar uzskatīt par Swedbank, tās vadītāju vai darbinieku solījumu vai garantiju, ka pārskatā aprakstītie apstākļi patiešām īstenosies vai ka prognozes izrādīsies patiesas. Šo pārskatu nevar uzskatīt arī par ieteikumu ieguldīt vērtspapīros, noslēgt finanšu darījumus vai rīkoties jebkādā citā veidā. Ne Swedbank, ne tās vadītāji, ne darbinieki nav atbildīgi par jebkādiem zaudējumiem, kas pārskata lietotājam var rasties, paļaujoties uz tajā sniegto informāciju.
Uzsveram, ka ekonomikas vides un finanšu tirgu notikumu attīstības prognozēšana savā ziņā ir spekulatīva un patiesā situācija var izrādīties citāda, nekā pieņemts pārskatā. Vēsturiskie rezultāti negarantē līdzīgus rezultātus nākotnē un neliecina par notikumu attīstības virzienu nākotnē, kā arī peļņa no jebkādiem jūsu iespējamiem ieguldījumiem nav garantēta. Ieguldījumus ārvalstu tirgos būtiski ietekmē ārvalstu valūtu kursu izmaiņas, kas savukārt var ietekmēt investoram pieejamo rezultātu. No ieguldījumiem sagaidāmo rezultātu ietekmē arī ienākumiem piemērojamie nodokļi, kuros laika gaitā iespējamas likumdevēja ieviestas izmaiņas.
Ja esat izlēmis(-usi) rīkoties, pamatojoties uz šo pārskatu, lūdzam ņemt vērā, ka visu ar savu rīcību saistīto risku jūs pilnībā uzņematies pats un jūsu pienākums ir pašam pārbaudīt un izvērtēt attiecīgās rīcības ekonomisko pamatotību un saistītos riskus.
